Panorama da Hotelaria Brasileira – Prévia do 1º trimestre de 2025

A HotelInvest, com o apoio do FOHB (Fórum de Operadores Hoteleiros do Brasil), apresenta a prévia trimestral do Panorama da Hotelaria Brasileira, com foco no desempenho do 1º trimestre de 2025 e comparações históricas com os últimos 6 anos. Adicionalmente, são exibidas as médias móveis de 12 meses da taxa de ocupação e da diária para cada uma das capitais analisadas.

O estudo contempla 185 hotéis em 10 capitais (Belo Horizonte, Brasília, Curitiba, Fortaleza, Manaus, Porto Alegre, Recife, Rio de Janeiro, Salvador e São Paulo), totalizando 33.303 unidades habitacionais. Confira o relatório interativo abaixo:

A taxa média de ocupação no país registrou um aumento de 3,8% em relação ao primeiro trimestre de 2024, mantendo uma trajetória de crescimento moderado. A valorização do dólar foi um fator decisivo para esse resultado, que apesar do alto custo de passagens aéreas, estimulou a demanda pelo turismo doméstico. Esse movimento impulsionou principalmente o turismo de lazer local, grande responsável pelos indicadores positivos observados no período analisado.

A maioria das capitais apresentou avanço na taxa de ocupação, com destaque para Rio de Janeiro (17,8%), Porto Alegre (11,1%) e Belo Horizonte (10,1%). O bom desempenho das capitais carioca e mineira deve-se, em grande parte, à movimentação turística gerada pelo Carnaval e eventos. Já o crescimento de Porto Alegre está relacionado, principalmente, à realização de diversos eventos que atraíram visitantes com diferentes motivações, para além do lazer.

Em contrapartida, apenas duas capitais registraram queda de ocupação: Manaus (3,7%) e Recife (3,3%). Os motivos para esse desempenho são variados: em Recife, o desempenho abaixo do esperado pode ser parcialmente atribuído ao feriado de Carnaval, que, embora tenha movimentado a cidade e mantido o volume de diárias em patamar semelhante ao do ano anterior, não superou a demanda registrada no mesmo período de 2024; já em Manaus, a queda em ocupação, em relação ao mesmo período de 2024, se explica pela menor quantidade de eventos realizados, sobretudo nos meses de janeiro e fevereiro em comparação ao ano anterior.

Além da elevação na ocupação nacional, observou-se também um aumento real de 5,4% na diária média do país. Todas as capitais conseguiram aplicar reajustes acima da inflação com exceção de Porto Alegre, que registrou queda de 3,6% nesse indicador. Destacam-se os avanços do Rio de Janeiro (+16,3%), que a partir do Réveillon começou a praticar diárias mais altas e Recife (7,6%), impulsionado pela modernização dos hotéis que após reformas buscam o reposicionamento no mercado através do aumento das tarifas, e Fortaleza (5,8%), que assim como outras capitais foi beneficiada pelo Carnaval em março, que estendeu a temporada de férias, além de um aumento no número de voos para a região. 

A combinação de crescimento tanto na ocupação quanto na diária média resultou em um avanço real de 9,4% no RevPAR nacional. Seguindo essa tendência, todas as dez capitais analisadas apresentaram aumento real nesse indicador, novamente com destaque para Rio de Janeiro (37%), Fortaleza (14,3%) e Belo Horizonte (13,6%).

A hotelaria brasileira segue com boas perspectivas, para o ano de 2025, sendo impulsionada principalmente pelo crescimento nas tarifas. Destaca-se o forte apelo do segmento de lazer, que tende a se manter ao longo do ano, favorecido pelo dólar elevado e pelos altos índices de inflação em mercados concorrentes.

HotelInvest lança, em parceria com o FOHB, a 19ª edição do Panorama da Hotelaria Brasileira.

A HotelInvest, com o apoio institucional do Fórum de Operadores Hoteleiros do Brasil (FOHB), acaba de divulgar a 19ª edição do Panorama da Hotelaria Brasileira.

Na edição de 2025, o estudo analisou o desempenho de 187 hotéis e 32.755 UHs, em 10 capitais brasileiras. Além disso, o relatório apresenta o pipeline atualizado de novos empreendimentos das principais redes hoteleiras do país, somando 152 hotéis e 23.247 UHs, com inauguração prevista até 2029, junto a uma pesquisa de tendência realizada com as redes consultadas com o intuito de entender as tendências do setor. Confira abaixo os principais indicadores:

O desempenho hoteleiro em 2024 seguiu em trajetória de crescimento, ainda que em ritmo mais moderado do que o observado em 2023. Parte dessa desaceleração é explicada pelo fato de que a base de comparação agora já reflete um mercado consolidado, sem os efeitos excepcionais da recuperação pós-pandemia. A ocupação teve uma leve alta de 2%, enquanto a diária média cresceu 6% em valores reais, resultando em um aumento de 8% no RevPAR. A desaceleração observada no primeiro trimestre foi compensada por bons resultados nos trimestres seguintes, especialmente em destinos turísticos, impulsionados pela demanda de lazer aquecida com a valorização do dólar. Apesar do alto custo das passagens aéreas, a valorização do dólar encareceu as viagens internacionais e acabou direcionando a demanda para o mercado doméstico, impulsionando o turismo de lazer nacional.

Dentre as capitais analisadas, Recife, Salvador e Manaus foram os destaques positivos, puxadas por um maior volume de eventos e pela força do turismo de lazer. Já Porto Alegre sofreu forte impacto devido à tragédia climática de 2024, que afetou diretamente a ocupação e derrubou o RevPAR da capital gaúcha em 25,5% em comparação com 2023.

Quando comparamos 2024 com o desempenho pré-pandemia (2019), a maior parte das capitais já ultrapassou os níveis de RevPAR anteriores, com destaque para Brasília, Salvador e Recife. Fortaleza, no entanto, continua com desempenho abaixo de 2019, limitada pelo alto custo das passagens aéreas.

O desempenho das cidades também revela o crescimento contínuo do mercado de hospedagem de curto prazo (Short Term Rental – STR) nas grandes capitais. Esse modelo tem atraído clientes que buscam localização estratégica, acomodações mais amplas e preços competitivos. Embora contribua para a geração de uma nova demanda de lazer, o STR tem aumentado a concorrência no setor, impactando especialmente a hotelaria econômica.

A nova oferta hoteleira

Com base nas informações fornecidas por 29 redes hoteleiras, o relatório de 2025 aponta um total de 152 hotéis em desenvolvimento no país, o que representa uma alta de 8% em relação à edição anterior. Esses empreendimentos devem somar mais de R$ 10,5 bilhões em investimentos e 23.247 novas UHs até 2029. O pipeline é majoritariamente composto por hotéis midscale e upscale/luxo, que representam 83% do total de novas unidades previstas.

O perfil da nova oferta mostra que 73% das unidades habitacionais em desenvolvimento estão localizadas no interior do país, mantendo a tendência observada nos últimos anos. Em termos de região, o Sudeste concentra 50% dos novos projetos, seguido pelo Sul (20%) e Nordeste (20%).

Desafios e perspectivas para o setor

Neste ano, além da pesquisa de nova oferta, o relatório traz uma novidade: a HotelInvest conduziu um questionário respondido pelas principais operadoras e redes hoteleiras do país com o objetivo de explorar temas essenciais, como tendências de mercado, viabilização de projetos e os desafios atuais do desenvolvimento hoteleiro. O resultado completo da pesquisa está disponível no 19° Panorama da Hotelaria Brasileira, e abaixo destacamos as principais descobertas.

Mesmo com o bom desempenho operacional, a hotelaria brasileira segue enfrentando um ambiente desafiador para novos desenvolvimentos. A elevação dos juros, o aumento do custo de construção e a redução do programa PERSE dificultam a viabilidade de muitos projetos.

A pesquisa realizada com as redes participantes mostra otimismo para 2025, com 61% das operadoras entrevistas prevendo assinar mais contratos do que em 2024, com foco em empreendimentos voltados para o lazer e os negócios, principalmente nas categorias midscale e luxo.

Para baixar o documento completo do Panorama da Hotelaria Brasileira, clique aqui.